上一節(jié)我們深入分析低空經(jīng)濟(jì)賦能農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化的現(xiàn)狀、存在困境，本章節(jié)針對(duì)性提出構(gòu)建差異化產(chǎn)品體系、強(qiáng)化錯(cuò)位競(jìng)爭(zhēng)、優(yōu)化資源配置、完善風(fēng)控體系及試點(diǎn)推廣等對(duì)策建議。

一、農(nóng)發(fā)行支持低空經(jīng)濟(jì)賦能農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化面臨的主要挑戰(zhàn)

（一）市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局中的定位困境。農(nóng)發(fā)行在支持低空經(jīng)濟(jì)發(fā)展中，面臨同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇與自身競(jìng)爭(zhēng)力不足問(wèn)題。商業(yè)銀行憑借市場(chǎng)化機(jī)制和靈活業(yè)務(wù)模式，搶占先發(fā)優(yōu)勢(shì)，形成全周期融資方案，推出創(chuàng)新產(chǎn)品。農(nóng)發(fā)行受限于政策性職能定位與內(nèi)部能力短板，信貸服務(wù)以傳統(tǒng)抵押貸款為主，對(duì)細(xì)分場(chǎng)景需求響應(yīng)滯后，產(chǎn)品同質(zhì)化。同時(shí)，農(nóng)發(fā)行面臨履行戰(zhàn)略引導(dǎo)職能與應(yīng)對(duì)商業(yè)化競(jìng)爭(zhēng)的雙重約束，創(chuàng)新業(yè)務(wù)施展深度弱于商業(yè)銀行。隨著商業(yè)銀行構(gòu)建綜合化盈利模式，農(nóng)發(fā)行傳統(tǒng)利率優(yōu)勢(shì)影響力下降，資金成本優(yōu)勢(shì)與中長(zhǎng)期信貸特性對(duì)客戶吸引力弱化。

（二）產(chǎn)業(yè)發(fā)展的不確定性挑戰(zhàn)。低空經(jīng)濟(jì)作為新興領(lǐng)域，存在諸多不確定性。無(wú)人設(shè)備方面，目前技術(shù)成熟度不足，電動(dòng)垂直起降飛行器電池能量密度低，無(wú)人飛行器載重與維修成本問(wèn)題突出，關(guān)鍵技術(shù)突破周期難測(cè)。商業(yè)模式方面，農(nóng)業(yè)低空經(jīng)濟(jì)主要依賴政策補(bǔ)貼，消費(fèi)級(jí)市場(chǎng)滲透率低，盈利可持續(xù)性存疑。此外低空經(jīng)濟(jì)政策依賴性強(qiáng)，《中華人民共和國(guó)空域管理?xiàng)l例》未出臺(tái)，空域開(kāi)放進(jìn)度影響項(xiàng)目可行性，增加企業(yè)規(guī)劃與金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估難度。

（三）資源配置與戰(zhàn)略定位的錯(cuò)配。低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)鏈長(zhǎng)、技術(shù)門檻高、政策敏感性強(qiáng)，融資需求獨(dú)特。其基礎(chǔ)設(shè)施投資回報(bào)周期超5年，與農(nóng)發(fā)行偏好1年以內(nèi)中短期農(nóng)業(yè)項(xiàng)目資金配置形成期限錯(cuò)配。同時(shí)區(qū)域資源配置失衡，扶持項(xiàng)目集中于糧食主產(chǎn)省份，無(wú)人機(jī)研發(fā)項(xiàng)目資金支持難，中西部及部分沿海地區(qū)項(xiàng)目?jī)?chǔ)備量低，與國(guó)家區(qū)域協(xié)調(diào)戰(zhàn)略脫節(jié)。

（四）業(yè)務(wù)創(chuàng)新的路徑依賴?yán)Ь?。低空?jīng)濟(jì)處于產(chǎn)業(yè)培育期，技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)、商業(yè)模式及政策體系未定型，缺乏可復(fù)制的成熟業(yè)務(wù)模板。農(nóng)發(fā)行作為政策性銀行，需兼顧戰(zhàn)略引導(dǎo)與風(fēng)險(xiǎn)防控，在構(gòu)建適配性金融支持體系時(shí)，面臨“無(wú)例可循、無(wú)據(jù)可依”困境，如何平衡試錯(cuò)成本與審慎經(jīng)營(yíng)原則成為重要命題。

（五）風(fēng)險(xiǎn)防控體系適配性不足。農(nóng)發(fā)行傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)防控體系與低空經(jīng)濟(jì)高風(fēng)險(xiǎn)特征脫節(jié)。低空經(jīng)濟(jì)技術(shù)迭代快、資產(chǎn)形態(tài)輕、政策依賴性強(qiáng)，融資風(fēng)險(xiǎn)多維度疊加，而農(nóng)發(fā)行現(xiàn)有風(fēng)控手段局限于傳統(tǒng)模式。農(nóng)業(yè)無(wú)人機(jī)作業(yè)還存在操作風(fēng)險(xiǎn)，政策敏感性風(fēng)險(xiǎn)也未有效覆蓋，一旦發(fā)生多重風(fēng)險(xiǎn)，將過(guò)度集中于銀行端，增加不良貸款風(fēng)險(xiǎn)。

二、農(nóng)發(fā)行支持低空經(jīng)濟(jì)賦能農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化的對(duì)策建議

（一）構(gòu)建差異化產(chǎn)品體系，提升市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力。農(nóng)發(fā)行需突破傳統(tǒng)信貸模式，針對(duì)低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)需求，打造全周期融資服務(wù)體系。在技術(shù)研發(fā)端，推出“技術(shù)驗(yàn)證專項(xiàng)貸”，結(jié)合技術(shù)成熟度評(píng)估模型設(shè)計(jì)分層融資方案。對(duì)于設(shè)備購(gòu)置與基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，創(chuàng)新“設(shè)備租賃+數(shù)據(jù)服務(wù)”融資模式。針對(duì)輕資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)企業(yè)，建立數(shù)據(jù)資產(chǎn)估值體系，開(kāi)發(fā)“作業(yè)流量貸”。此外，建立敏捷產(chǎn)品迭代機(jī)制。聯(lián)合多部委設(shè)立“低空經(jīng)濟(jì)金融創(chuàng)新貸”，收集企業(yè)融資痛點(diǎn)，快速開(kāi)發(fā)場(chǎng)景化產(chǎn)品。借鑒“投貸聯(lián)動(dòng)”經(jīng)驗(yàn)，探索設(shè)立低空經(jīng)濟(jì)專項(xiàng)投資基金，吸引社會(huì)資本，投資核心技術(shù)研發(fā)企業(yè)。

（二）強(qiáng)化錯(cuò)位競(jìng)爭(zhēng)策略，聚焦農(nóng)業(yè)場(chǎng)景差異化服務(wù)。面對(duì)商業(yè)銀行先發(fā)優(yōu)勢(shì)，農(nóng)發(fā)行需精準(zhǔn)定位，聚焦農(nóng)業(yè)場(chǎng)景，構(gòu)建差異化競(jìng)爭(zhēng)格局。明確戰(zhàn)略聚焦方向，避開(kāi)消費(fèi)級(jí)市場(chǎng)，深耕農(nóng)業(yè)垂直領(lǐng)域。在糧食主產(chǎn)區(qū)推廣“低空技術(shù)+高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田”服務(wù)，在偏遠(yuǎn)、欠發(fā)達(dá)地區(qū)試點(diǎn)“無(wú)人機(jī)+特色農(nóng)產(chǎn)品出山”項(xiàng)目。構(gòu)建區(qū)域差異化服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，根據(jù)東西部產(chǎn)業(yè)特征設(shè)計(jì)梯度支持策略。在東部發(fā)達(dá)地區(qū)支持技術(shù)研發(fā)與產(chǎn)業(yè)鏈整合，在中西部農(nóng)業(yè)主產(chǎn)區(qū)布局基礎(chǔ)應(yīng)用場(chǎng)景，助力降低小微企業(yè)使用無(wú)人機(jī)成本門檻。

（三）優(yōu)化資源配置機(jī)制，破解期限與區(qū)域錯(cuò)配。重構(gòu)資金配置邏輯，建立與低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)特性匹配的資源分配體系。在貸款期限結(jié)構(gòu)方面，發(fā)行5-15年超長(zhǎng)期專項(xiàng)金融債，用于低空經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。在客戶選擇上，建立“核心企業(yè)+產(chǎn)業(yè)鏈+生態(tài)圈”三級(jí)支持體系，對(duì)不同類型企業(yè)提供定制化服務(wù)方案，開(kāi)發(fā)適合小微農(nóng)業(yè)企業(yè)和村鎮(zhèn)合作社的貸款產(chǎn)品，降低技術(shù)使用門檻。

（四）構(gòu)建動(dòng)態(tài)風(fēng)控體系，應(yīng)對(duì)多維風(fēng)險(xiǎn)疊加。突破傳統(tǒng)風(fēng)控范式，構(gòu)建覆蓋技術(shù)與政策風(fēng)險(xiǎn)的動(dòng)態(tài)防控體系。在技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)管理方面，引入技術(shù)成熟度與制造成熟度雙維度評(píng)估模型，設(shè)置“里程碑式”放款條件，評(píng)估供應(yīng)鏈穩(wěn)定性。在政策風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)層面，建立“政策雷達(dá)”監(jiān)測(cè)機(jī)制，實(shí)時(shí)跟蹤政策動(dòng)向，對(duì)受影響企業(yè)提供利率優(yōu)惠或還款展期方案。探索“風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)池”模式，聯(lián)合保險(xiǎn)公司開(kāi)發(fā)專屬組合產(chǎn)品，應(yīng)對(duì)農(nóng)業(yè)無(wú)人機(jī)碰撞風(fēng)險(xiǎn)和政策變動(dòng)導(dǎo)致的收入損失。

（五）完善試點(diǎn)推廣路徑，降低創(chuàng)新試錯(cuò)成本。建立“小步快跑、迭代升級(jí)”的試點(diǎn)推進(jìn)機(jī)制。第一階段，選擇3-5個(gè)低空經(jīng)濟(jì)示范區(qū)，聚焦農(nóng)業(yè)植保與物流運(yùn)輸場(chǎng)景，驗(yàn)證產(chǎn)品與風(fēng)控模式。例如在沿海城市試點(diǎn)“海洋牧場(chǎng)監(jiān)測(cè)貸”，構(gòu)建多維度海洋生態(tài)評(píng)估模型，嵌入貸款評(píng)審系統(tǒng)。第二階段，提煉試點(diǎn)經(jīng)驗(yàn)形成標(biāo)準(zhǔn)化操作手冊(cè)，向全國(guó)糧食主產(chǎn)縣推廣“低空技術(shù)+高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田”服務(wù)，探索資產(chǎn)證券化路徑。第三階段，構(gòu)建全產(chǎn)業(yè)鏈金融生態(tài)，通過(guò)跨境低空走廊建設(shè)，服務(wù)國(guó)家農(nóng)業(yè)“走出去”戰(zhàn)略。通過(guò)系統(tǒng)性改革舉措，破解挑戰(zhàn)，實(shí)現(xiàn)政策性金融工具創(chuàng)新升級(jí)。

農(nóng)發(fā)行支持低空經(jīng)濟(jì)賦能農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化，是服務(wù)國(guó)家戰(zhàn)略與自身轉(zhuǎn)型升級(jí)的重要契機(jī)。未來(lái)，農(nóng)發(fā)行需推動(dòng)金融供給與產(chǎn)業(yè)需求精準(zhǔn)適配，發(fā)揮戰(zhàn)略引導(dǎo)作用，優(yōu)化產(chǎn)品體系、強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)防控、創(chuàng)新服務(wù)模式，從頂層設(shè)計(jì)與基層實(shí)踐兩方面入手，實(shí)現(xiàn)社會(huì)效益、產(chǎn)業(yè)效益與經(jīng)濟(jì)效益統(tǒng)一，為農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化提供金融支持，為農(nóng)業(yè)強(qiáng)國(guó)建設(shè)注入新動(dòng)能。（作者：熊化平）